Резервные валюты мира список

История происхождения резервных валют

Доллар США заменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты примерно в 1945 году после Бреттон-Вудских соглашений. В то время он был валютой с наибольшей покупательной способностью и поддерживаемой золотом (эта основа была ликвидирована в 1973 году).

Но американская денежная единица, вероятно, не останется мировым резервным эквивалентом навсегда. Валюта евро становится все более популярным средством для этих целей, несмотря на экономический кризис 2010-2011 года. Кроме того, китайский юань также становится ключевой потенциальной резервной валютой, пережив ряд важных экономических реформ.

https://www.youtube.com/watch?v=07Oy8g7OMfo

Например, в Китае предпринимаются меры, направленные на ослабление ограничений ввоза и вывоза денег из страны. Кроме того, ведутся переговоры о том, что юань требуется сделать полностью конвертируемым для совершения всех сделок, а рынок облигаций должен стать более ликвидным.

История возникновения резервных валют уходит вглубь нескольких веков — а именно, к 18 веку, именно тогда в Европе начала получать распространение бумажная валюта. Однако у нее начался ряд проблем, основной из которых было отличие бумажной стоимости от стоимости золота. Когда деньги и металл были единым целым — ситуация была гораздо проще, поскольку деньги соответствовали их реальной цене в золоте.

Основной проблемой было то, что валюта больше не была прикреплена к металлу — тогда как до этого деньги были его номинальной стоимостью.

Резервные валюты мира список

И, несмотря на то, что уже с 1694 года Английский банк стал выпускать фунт стерлингов в бумажных банкнотах — в действительности деньги были крепко привязаны к золоту. До 1944 года фунт стерлингов был единственной мировой резервной валютой, однако функцию резервной валюты для фунта стерлингов условно выполняло золото.

Курсы валют в странах

Самые популярные валюты стран мира – это доллар и евро. В Канаде, Австралии тоже ходит доллар, но канадский и австралийский, соответственно. Эта валюта дешевле американской. За один канадский или австралийский доллар на международном валютном рынке дают лишь $0,72-0,76.

Некоторые страны вступают в валютные союзы. В этом случае на территории нескольких государств используется одна валюта. Существуют и мультивалютные страны, в обороте которых используется несколько валют на равных. Обычно в таком случае внутри страны устанавливается фиксированный курс, чтобы упростить расчеты.

Актуальные курсы валют в странах определяются центральными банками государств по результатам торгов на валютной бирже, на основании спроса и предложения, исходя из финансовой и политической ситуации и требований экономики. Коммерческие банки имеют право устанавливать собственные котировки денежных единиц для получения прибыли от совершения валютообменных операций.

Для внутренних и внешних расчетов государства выпускают бумажные или пластиковые деньги – банкноты стран мира. Эмиссию денежных средств производят центральные банки. Первые бумажные деньги были изготовлены в VIII веке в Китае. Самый крупный номинал купюр – два триллиона пенге – выпускался в обращение в Венгрии в 1946 году по причине инфляции.

Дизайн банкнот утверждается правительством и Центральным Банком страны. Размер купюр часто зависит от их номинала. Для защиты от подделок, купюры снабжены специальными элементами – водяными знаками, мелкой сеткой, металлографией, «орловской печатью», металлическими нитями и другими.

Для удачного обмена денежных средств разных стран, необходимо знать выгодные курсы валют. Каждое коммерческое финансовое учреждение имеет возможность устанавливать их по своему усмотрению из соображения получения прибыли от валютообменных операций. Где найти лучшие курсы? Сайт сравни.ру предлагает пользователям актуальную, достоверную, постоянно обновляемую информацию о курсах валют крупных банков в разных городах страны.

Резервная валюта и денежно-кредитная политика

Денежно-кредитная политика оказывает большое влияние на валютные резервы. Большинство крупных экономик обладают гибкими или плавучими схемами обменного курса, четкими избыточным спросом и предложением по покупке или продаже резервной валюты. Например, если страна хочет повысить стоимость своей национальной денежной единицы, она может выкупить ее из валютных резервов.

Другие страны могут использовать фиксированные курсовые схемы по различным причинам. В соответствии с такой системой, спрос и предложение могут изменять значение и стоимость национальной валюты. Например, увеличение спроса на национальную денежную единицу (например, по причине относительно сильной экономики) приведет к более высокой ее стоимости.

Страны также должны постоянно следить за состоянием основных резервных валют, чтобы избежать отрицательного влияния на свои внутренние запасы. Например, значительная инфляция в США может привести к девальвации доллара и последующей девальвации других валютных резервов. В конечном счете это ограничивает определенные преимущества финансовой политики государства.

Основные выводы

Основные валютные пары

Основными мировыми валютами традиционно считаются доллар США (USD), евро (EUR), британский фунт стерлингов (GBP), швейцарский франк (CHF) и японская иена (JPY). Львиная доля всех валютообменных операций, совершаемых в мире, приходится на взаимную конвертацию именно этих пяти валют.

Впрочем, жизнь не стоит на месте, и сегодня состав этой традиционной пятерки может вызвать сомнения. В частности, швейцарский франк не входит в корзину резервных валют Международного валютного фонда, зато в нее в 2016 году был включен китайский юань, занявший в резервах МВФ долю в 10.9%, то есть даже больше, чем иена и фунт.

Это ли не повод заменить франк юанем в нашем списке основных мировых валют?.. Однако, для трейдеров FOREX франк все-таки важнее юаня: возможность сделок с швейцарской валютой предлагают все форекс-брокеры, а вот валютные пары с юанем пока остаются экзотикой, и торговать ими предлагают лишь немногие брокерские компании.

Это связано с тем, что оптимальными инструментами для трейдинга являются валюты со свободным плавающим курсом, а в Китае пока еще сохраняется практика установления валютных «коридоров», за рамки которых не должен выходить курс национальной валюты. Таким образом, юань пока не является валютой со свободным курсообразованием в полном смысле этого слова.

Добавим, что по своей популярности у трейдеров к пяти основным валютам приближаются австралийский доллар (AUD), новозеландский доллар (NZD) и канадский доллар (CAD). Вполне вероятно, что недалеко то время, когда будет принято говорить не о пятерке, а о восьмерке основных форекс-валют. Ну, а пока этого не произошло, ограничимся краткими характеристиками доллара, евро, фунта, франка и иены.

Резервные валюты мира список

Многие задаются вопросом, какая основная валюта в мире? Ответить на него однозначно нельзя. До недавних пор считалось, что это – американский доллар. Но его стабильность была сильно нарушена после мирового финансового кризиса в 2008 году. Теперь зеленые банкноты постепенно теряют свою популярность в мире, хотя стоит отметить, что большая часть международных расчетов ведется в этой валюте до сих пор.

На изменение курса валют влияют следующие факторы:

  • положение на международных биржах;
  • общеэкономическая ситуация в мире;
  • колебания цен на энергоресурсы;
  • войны, вооруженные конфликты, теракты, стихийные бедствия.
  • Основной резервной валютой является денежная единица, которая используется в значительных количествах многими правительствами в качестве средства международного платежа.
  • Она может быть использована центральными банками для оплаты внешних долгов и защиты национальной валюты, а также помогает определить суверенные рейтинги.
  • Крупнейшими держателями резервной валюты являются Китай, Япония и Россия.

Канадский доллар

Доллар США является наиболее широко распространенной денежной единицей среди выделенных резервов на сегодняшний день. На протяжении последнего десятилетия около двух третьих долей общего объема выделенных валютных резервов стран находились в долларах США. По этой причине Соединенные Штаты в настоящее время способны запустить высокие торговые дефициты с сильно отложенным экономическим воздействием или даже устроить валютный кризис.

В том же случае, если количество не долларовых активов существенно возрастет, могут возникнуть серьезные последствия для американской экономики. Изменения такого рода редки и, как правило, происходят постепенно, в течение долгого времени. При этом рынки, участвующие в этом процессе, оказываются способны настроиться соответствующим образом.

Тем не менее, доллар сегодня – это основная резервная валюта, потому что он имеет стабильность благодаря таким активам, как казначейства безопасности США. Вместе с тем, доминирующее положение американской денежной единицы среди мировых резервов оспаривается в настоящее время. Это происходит из-за роста доли нераспределенных резервов, а также по причине сомнений относительно стабильности в долгосрочной перспективе такой единицы, как доллар.

Резервная валюта в виде американских денег позволяет Соединенным Штатам навязать односторонние санкции против действий, происходящих между другими странами, что может иметь неблагоприятные последствия.

Ряд центральных и коммерческих банков поддерживает канадский доллар в качестве резервной валюты. В экономике Северной и Южной Америки эта денежная единица играет такую же роль, как австралийский доллар (AUD) в Азиатско-Тихоокеанском регионе. Канадский доллар был важной частью экономики Франции и Голландии, стран Карибского бассейна и их финансовых систем начиная с 1950 годов.

Резервные валюты мира список

Поскольку основные внешнеторговые отношения Канады осуществляются с Соединенными Штатами Америки, канадские потребители, экономисты и многие предприятия используют и применяют канадский доллар в пересчете на доллары США. Таким образом, наблюдая, как канадский доллар «плавает» по доллару США, валютные экономисты могут косвенно определять внутреннее поведение и изменения модели экономики США, что не могли бы быть достигнуто путем прямого наблюдения.

Доллары США

Американский доллар вот уже несколько десятилетий сохраняет место главной мировой резервной валюты, занятое им после второй мировой войны. На долю доллара США приходится порядка 60% в валютных резервах мировых центральных банков, порядка 80% объема международных торговых расчетов и порядка 40% переводов в международной банковской системе SWIFT. В корзине резервных валют МВФ для доллара США отведено 41.7%.

Финансисты традиционно делят все инвестиционные активы (и валюты в том числе) на активы-убежища (или «тихие гавани») и рисковые активы. Характерной особенностью активов-убежищ является рост их курса в неспокойные времена – в периоды геополитических конфликтов, стихийных бедствий, техногенных катастроф.

В такие моменты инвесторы массово выводят свои средства из рисковых активов, которые потенциально более доходны, но не столь надежны, и переводят их в более надежные и безопасные «тихие гавани». Это явление принято называть «бегством от рисков». Так вот, доллар США относится к числу активов-убежищ.

Характеристика Евро

Евро в настоящее время является второй наиболее распространенной резервной валютой, ее доля составляет около четверти от всех активов. После Второй мировой войны и восстановления экономики Германии немецкая марка получила второй по значимости статус резервной валюты после доллара США. Когда евро был запущен 1 января 1999 года, заменив марки, французский франк и десять других европейских валют, он унаследовал данный статус от марки.

Финансовые аналитики еще в 2007 году сообщали, что валюта евро может заменить доллар США в качестве основных денежных резервов в мире. В последние годы доля этой денежной единицы в мировых масштабах продолжает расти, хотя и более медленными темпами, чем до начала мирового кредитного кризиса.

Единая европейская валюта евро была введена 1 января 1999 года, заменив собой национальные валюты одиннадцати стран, в том числе немецкую марку, французский франк, итальянскую лиру и испанскую песету. В последующие годы в состав зоны обращения евро (еврозоны) вошел еще ряд государств, и на сегодняшний день их количество составляет девятнадцать.

Роль евро в мировой валютной системе хотя и ниже, чем роль доллара США, но все же очень велика. На долю евро приходится порядка 25% резервов мировых центробанков, порядка 30% переводов в системе SWIFT и доля в 30.9% в корзине резервных валют МВФ.

В отличие от доллара, евро относится к числу рисковых валют и, соответственно, обычно реагирует на различные катаклизмы снижением против активов-убежищ. В периоды же, когда на планете все спокойно и в инвестиционном сообществе преобладают оптимистичные настроения, евро, как и другие рисковые активы, демонстрирует тенденцию к росту.

Фунт стерлинга

Единица Великобритании – фунт стерлингов – использовалась как основная резервная валюта в большей части мира в 19 веке и в первой половине 20-го века. С момента создания в США Федеральной резервной системы в 1913 году и начала их экономического господства со второй половины ХХ века, фунт утратил этот статус. В 1950 55% мировых запасов все еще находились в фунтах стерлингов, но их доля постепенно снижалась в течение 20 последующих лет.

В период с середины 2006 по 2011, а также в 2013 году денежная единица Великобритании стала третьей наиболее широко распространенной резервной валютой. Всплеск ее популярности в последние годы привел к увеличению доли от примерно 2,5% до 4% всех валютных резервов. По мнению аналитиков, это возрождение было вызвано торговлей на Форекс парами фунт/евро, а также сегодняшним положением Лондона в мировых финансовых делах.

Справочник валют мира

Для описания всех денежных единиц, находящихся и бывших в обращении в разных государствах, создан справочник валют мира. В нем содержится информация о названии денежных единиц, их истории, годах выпуска, внешнем виде, номинале. Каталог денежных единиц необходим для проведения валютообменных операций, расчетов между государствами, проверки подлинности купюр.

Японская иена

Денежная единица Японии – иена – является частью Международного валютного фонда (МВФ) «со специальным правом заимствования». Значение такой валюты определяется МВФ ежедневно, на основе обменных курсов валют, входящих в корзину, указанных в 12.00 на лондонском финансовом рынке. Данная оценка пересматривается и корректируется каждые пять лет, поэтому у данной единицы есть шансы быть включенной в мировые резервные валюты в долгосрочной перспективе.

Японская иена

Япония – третья экономика планеты. Доля японской иены в мировых валютных резервах практически идентична доле, которую занимает британский фунт: около 4% в резервах центробанков и 8.3% в резервной корзине МВФ. А для трейдеров рынка FOREX важно помнить, что среди всех валют именно иена является самой главной валютой-убежищем.

То есть в «черные дни», когда рисковые валюты падают против доллара США и швейцарского франка, сами доллар и франк падают против иены. Одна из причин этого – практически нулевые ставки по кредитам, которые многие годы сохраняются в Японии. В такой ситуации японским инвесторам выгодно брать кредиты у себя в стране и инвестировать их за рубежом (как правило, в иностранные облигации), где ставки выше.

Именно такая схема инвестирования широко практикуется в Японии как бизнесом, так и государственными структурами (в частности, государственным пенсионным фондом Японии, который является крупнейшим пенсионным фондом в мире). Но в периоды бегства от рисков японские инвесторы начинают массово продавать иностранные ценные бумаги и переводить деньги домой, в страну восходящего солнца, конвертируя их в иену и провоцируя рост этой валюты.

Как видите, среди пяти основных мировых валют преобладают валюты-«убежища». А вот другие упомянутые нами валюты (австралийский, новозеландский и канадский доллары), а тем более валюты развивающихся стран, безусловно, относятся к рисковым валютам, причем более рисковым, чем евро и фунт.

На этом мы завершаем краткое знакомство с основными мировыми валютами, но не завершаем знакомство с фундаментальным анализом! Его мы продолжим на следующем уроке. Ждем вас на нашем сайте!

Швейцарский франк

Харектеристика швейцарского франка

Роль Швейцарии в мировой экономике не очень велика, поэтому включение швейцарского франка в число основных валют FOREX может показаться довольно странным. Да, в совокупных резервах мировых центробанков доля франка не достигает и половины процента, а в корзину МВФ он вообще не входит. Тем не менее, эта валюта пользуется заслуженным авторитетом у инвесторов и традиционно играет в Европе роль той «тихой гавани», в которую можно перевести средства из евро, фунта и других европейских валют, когда сгущаются тучи и приходят смутные времена.

Швейцария с ее знаменитыми сверхнадежными банками, из века в век соблюдающая нейтралитет в геополитических конфликтах и не вступающая ни в какие политические и военные союзы и блоки, воспринимается во всем мире как надежное убежище во время потрясений, и это восприятие распространяется и на национальную валюту этой страны.

Как и для Великобритании, основным торговым партнером для Швейцарии выступает ЕС, так что в спокойные дни в колебаниях против доллара США швейцарский франк обычно следует за евро, в связи с чем сделки по паре EUR/CHF в такие дни более интересны, чем сделки по паре USD/CHF.

Швейцарский франк, несмотря на поддержку среди мировых валютных резервов и будучи часто используемым в номинировании иностранных кредитов, не может рассматриваться как резервная валюта мирового значения. Это обусловлено тем, что его доля среди мировых ресурсов стабильно не превышает 0,5%. Однако ежедневный оборот франка на финансовом рынке занимает пятое место, или около 3,4% среди всех мировых валют.

Предпосылки для альтернативной резервной валюты

На Конференции Организации Объединенных Наций по торговле и развитию в 2010 году прозвучал призыв отказаться от доллара США в качестве одной крупной резервной валюты. Говорилось о том, что новая резервная система не должна быть основана на единой денежной единице. Вместо этого следует разрешить эмиссию международной ликвидности, чтобы создать более стабильную глобальную финансовую систему.

Центральные банки и финансовые аналитики России и Китая, а также Совет Сотрудничества стран Персидского залива выразили желание видеть независимую новую валюту для замены доллара в качестве резервных активов.

Таким образом, Китай, Россия, Индия, Турция, Бразилия, Венесуэла и другие страны-производители нефти в последнее время договорились вести взаимную торговлю и инвестиции в своих собственных единицах и тем самым расширить мировые резервные валюты. Тем не менее в начале 21-го века золото и нефть по-прежнему оцениваются в долларах.

Поделиться:
Нет комментариев

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.

×
Рекомендуем посмотреть
Adblock detector